一、提問中給的兩種貸款方式共同點和不同點

（一）共同點

1、還款方式相同，都是先息后本；

2、續貸方式相同，都是到期續貸。

（二）不同點

1、貸款對象不同，建行是對公貸款，工行是對私貸款；

2、貸款利率不同，建行貸款利率為4.35%，工行貸款利率為4.05%；

3、貸款額不同，建行貸款額為500萬，工行貸款額為450萬；

4、貸款年限不同，建行貸款年限為三年，工行貸款年限為一年。

二、貸款利息對比

由于建行貸款利率為4.35%，工行貸款利率為4.05%，建行利率比工行高0.30%，每貸款100萬元建行每年要多還3000元，每月多還250元，增加的壓力不大；

三、貸款年限造成資金流問題

（一）選擇建行貸款每滿三年才需要還本金一次，資金流水比較穩定，企業不是通過借新貸還舊貸維持正常經營三年以上的，資金流一定是正向的。

（二）選擇工行貸款每滿一年就需要還本金一次，資金流水極為不比較穩定，企業一般都是通過借新貸還舊貸來維持正常經營的，存在三方面的問題：一是新貸借不上，資金流就會斷裂，企業很可能就面臨破產清算；二是很難保證新貸的貸款金額、還款方式、利率和舊貸還是一樣的；三是貸款抵押物，股東有沒有那么多資產進行抵押貸款的。

四、對公貸款和對私貸款的利弊

（一）建行貸款

1、建行由于是對公貸款，即企業和建行之間形成的借貸關系，一旦企業破產，只就到期已實繳的實收資本承擔有限責任，對于未到期未實繳的實收資本不承擔有限責任，減少股東損失；

2、建行對公貸款可以給企業直接開增值稅專用發票，根據題意，能拿出500萬以上抵押物的企業一般是納稅人，因此進項稅額可以抵扣，降低增值稅的稅負；

3、建行貸款抵押物是企業資產，一旦企業還不上銀行的貸款，企業抵押給工行的資產將被扣押、拍賣，損失最大的是銀行，對股東的個人資產沒有損失。

（二）工行貸款

1、工行由于是對私貸款，即股東先向工行貸款，然后股東把從銀行貸到的款再貸給企業。對私貸款是股東個人資產抵押，一旦企業還不上股東的貸款，但股東貸銀行的錢還是要還的，如果還不上，股東抵押給工行的資產將被扣押、拍賣，損失最大的是股東；

2、工行對私貸款，對于股東與企業之間貸款，股東只能給企業去主管稅務機關的大廳代開3%的增值稅普通發票。由于開不了增值稅專用發票，對企業來說貸款利息就沒有進項發票，增值稅的稅負會比建行貸款高；

3、工行貸款由于是股東把錢貸給企業，利息是可以協商的，企業可以選擇這種方式合理避股息、紅利所得個人所得稅。只要不超過銀行規定的最高利率都是合法的，只是企業所得稅稅前只能按銀行同期貸款利率稅前抵扣，企業所得稅基本不變，但是企業賬面實際利潤會少很多，不用或者少繳股息、紅利所得個人所得稅。