余額寶自2013年6月推出以來，以其利息高、存取支付方便、安全可靠的優(yōu)勢，成為很多商家個(gè)人零錢理財(cái)?shù)氖走x，規(guī)模一度達(dá)1.6萬億之多。但現(xiàn)在余額寶規(guī)模大降，貨幣基金收益驟降，甚至清盤，我們該如何理財(cái)？

首先，我們先了解下貨幣基金為什么收益大降？

貨幣基金之所以收益高，是因?yàn)樗讶藗兪种械牧沐X集中起來，構(gòu)成了一個(gè)龐大的資金蓄水池，資金足夠龐大，可以和銀行、信托機(jī)構(gòu)去談條件。當(dāng)金融機(jī)構(gòu)缺錢時(shí)，就會以高額的利息從貨幣基金那里借錢用。這和大額存款差不多，存錢多就是VIP客戶，存的少就是普通客戶。

但是，這樣做有個(gè)前提，那就是金融機(jī)構(gòu)缺錢時(shí)才會去借錢，在余額寶剛上市那會兒，利息能達(dá)到7%，就是因?yàn)楫?dāng)時(shí)我國金融市場在鬧錢荒。現(xiàn)在貨幣基金收益大降是因?yàn)楝F(xiàn)在銀行手里不缺錢了。僅2018年我國就四次降準(zhǔn)，存款準(zhǔn)備金率從原來的20%下調(diào)到了15.5%，給銀行釋放了十幾萬億的流動性，所以，現(xiàn)在銀行手里不缺錢，自然不會去基金那里借錢花了。

余額寶規(guī)模大降，是因?yàn)楦黜?xiàng)規(guī)章制度的出臺，限制了余額寶使用人群的范圍；而其它貨幣基金的清盤是因?yàn)椋麄儧]有支付寶做后盾，用戶范圍本來就相對較窄，在各種政策出臺后，自然更加的沒有了市場。

我們該怎么理財(cái)？

如果是零錢短期理財(cái)，完全可以不用去管這些，繼續(xù)放余額寶里就行。本來就是當(dāng)零錢花的，也就放個(gè)一萬兩萬的，一年多不了個(gè)一兩百塊錢，算不了什么。如果要精打細(xì)算的話，可以留點(diǎn)零花錢，剩下的買債券基金，在支付寶里也有。當(dāng)市場上的貨幣充足時(shí)，債券基金吃香，比貨幣基金收益高點(diǎn)，也足夠安全，也可以根據(jù)個(gè)人情況去買7天、30天、或60天等的固定收益的理財(cái)產(chǎn)品，這種收益相對來說更高一點(diǎn)，但都很安全，只不過有時(shí)間限制。

如果想做長期理財(cái)?shù)譀]有理財(cái)功底的，現(xiàn)在可以買指數(shù)基金，安全上有保障，收益也高。現(xiàn)在各大指數(shù)都在相對的底部區(qū)域，通過定投也好，一次性投入也好，過個(gè)三年五年的，可以肯定的說，跑贏通脹一點(diǎn)問題沒有。如果有理財(cái)功底的不用我多說了，股票、期貨、外匯隨便玩。

總的來說，余額寶的規(guī)模下降是因?yàn)檎叩脑颍泿呕鹎灞P是因?yàn)橛脩羯俚脑颍泿呕鹗找嫦陆凳且驗(yàn)楝F(xiàn)在金融機(jī)構(gòu)不缺錢的原因。而在這種情況下，短期理財(cái)，可以去找債券基金，市場上錢多了就買債券，錢少了就買貨幣基金；長期理財(cái)沒功底的去做定投，現(xiàn)在指數(shù)基金，養(yǎng)老基金都是很安全而且收益有保障的產(chǎn)品。